Gold (XAU/USD) продолжил снижение во вторую сессию подряд в пятницу, но удержался выше ночного минимума в азиатские часы торговли. Доллар США (USD) немного отступил после сильного недельного роста — достигнув максимума с начала августа — что обеспечило некоторую поддержку драгоценному металлу. В то же время растущие ожидания дальнейших снижений ставок Федеральной резервной системой (Fed) и постоянные опасения по поводу частичного закрытия правительства США продолжали поддерживать спрос на золото.
Спрос на безопасные активы ограничивает падение золота
Осторожный тон рынка, вызванный растущей торговой и геополитической напряженностью, также помог ограничить потери актива-убежища. Однако отсутствие сигналов для продолжения покупок указывает на то, что бычий импульс может ослабевать, особенно учитывая условия перекупленности на краткосрочных графиках. Тем не менее золото по-прежнему готово к восьмой подряд неделе роста, а инвесторы ожидают новых комментариев членов FOMC для краткосрочных торговых ориентиров перед выходными.
Движения рынка: сила доллара ослабевает на фоне ставок трейдеров на снижение ставок ФРС
Ралли доллара до двухмесячного максимума в четверг спровоцировало фиксацию прибыли среди быков XAU/USD после рекордного роста. Соглашение о прекращении огня между Израилем и ХАМАС также временно снизило спрос на безопасные активы, способствуя откату золота.
Хотя председатель ФРС Джером Пауэлл воздержался от предоставления новых политических ориентиров, протокол заседания FOMC за сентябрь показал сохраняющиеся опасения по поводу инфляции. Несмотря на это, рынки по-прежнему закладывают два дополнительных снижения ставок до конца года. Тем временем частичное закрытие правительства США вступило во вторую неделю, а Сенат откладывает бюджетные переговоры до следующего вторника.
Усугубляя геополитическую неопределенность, президент США Дональд Трамп объявил о новом давлении со стороны Вашингтона и НАТО для прекращения войны в Украине. Однако масштабное российское наступление на Киев в пятницу утром снова вызвало риск-отторжение на рынке, компенсируя оптимизм от перемирия Израиль–ХАМАС и поддерживая спрос на золото как защитное убежище.
Технический взгляд: золото удерживает ключевую поддержку, но риск коррекции сохраняется
С технической точки зрения решающий пробой и закрепление ниже 100-часовой простой скользящей средней (SMA) может указывать на первый признак истощения бычьего импульса. Трейдерам следует следить за устойчивыми продажами ниже минимума 3,944 долларов для подтверждения более глубокой корректировки, которая может продлиться до психологического уровня 3,900 долларов.
Сверху ближайшее сопротивление находится около 4,000 долларов, за которым следуют зоны 4,035–4,036 долларов и 4,059–4,060 долларов — это исторический максимум среды. Четкий пробой этих уровней может вызвать новый бычий импульс, а следующей целью станет круглое значение 4,100 долларов.
