طلا (XAU/USD) روز جمعه پس از ثبت سود اولیه، حدود ۱.۵٪ کاهش یافت و در حدود ۴,۱۰۰ دلار معامله شد، پس از آنکه در اوایل جلسه به ۴,۰۳۲ دلار سقوط کرده بود. با تثبیت دلار آمریکا و بازبینی معامله‌گران مسیر سیاست پولی کوتاه‌مدت فدرال رزرو، حرکت صعودی این فلز کم‌رمق شده است. پایان تعطیلی دولت آمریکا نیز جذابیت طلا به عنوان دارایی امن را کاهش داده است.
اظهارات متفاوت مقامات فدرال رزرو باعث شد بازارها انتظار کاهش نرخ بهره در دسامبر را کمتر کنند، که از دلار حمایت کرده و بر فلز بدون بازده فشار آورده است. با این حال، نگرانی‌های مداوم درباره ارزش‌گذاری‌های بالای شرکت‌های هوش مصنوعی باعث فشار بر سهام جهانی می‌شود و مانع کاهش بیشتر طلا شده، در حالی که به سمت کسب سود هفتگی حرکت می‌کند.
عوامل مؤثر بر بازار: بازگشت دلار با عقب‌نشینی مقامات فدرال رزرو از کاهش‌های کوتاه‌مدت
شاخص دلار آمریکا از پایین‌ترین سطح دو هفته گذشته بازمی‌گردد و در حدود ۹۹.۳۷ معامله می‌شود و در طول روز تقریباً ۰.۲۰٪ افزایش یافته است. با وجود استقبال بازارها از بازگشایی دولت، لایحه تأمین مالی موقت تنها عملیات را تا ۳۰ ژانویه ۲۰۲۶ تمدید می‌کند و ریسک تعطیلی دوباره را همچنان در افق نگه می‌دارد و احساسات را شکننده نگه می‌دارد.
ابهام درباره تأخیر در انتشار داده‌های اقتصادی آمریکا همچنان چشم‌انداز بازار را تحت تأثیر قرار می‌دهد. کوین هسِت، مشاور ارشد کاخ سفید، اعلام کرد که گزارش مشاغل غیرکشاورزی سپتامبر ممکن است هفته آینده منتشر شود، اما گزارش اکتبر ممکن است ناقص باشد و تنها بخش مشاغل آن ارائه شود و نرخ بیکاری در آن نباشد.
مقامات فدرال رزرو روز پنج‌شنبه لحن محتاطانه‌ای داشتند. مری دالی، رئیس فدرال رزرو سان‌فرانسیسکو، گفت که «برای اظهار قطعی کاهش یا عدم کاهش در دسامبر هنوز زود است»، با اذعان به خنک شدن بازار کار اما همچنان تورم پایدار. سوزان کالینز، رئیس فدرال رزرو بوستون، گفت که برای تسهیل کوتاه‌مدت «آستانه بالایی» وجود دارد و هشدار داد که ممکن است پیشرفت به سمت هدف تورم ۲٪ متوقف شود.
آلبرتو موسالِم، رئیس فدرال رزرو سنت‌لوئیس، هشدار داد که «فضای محدودی برای تسهیل بیشتر» وجود دارد، در حالی که نیل کاشکاری، رئیس فدرال رزرو مینه‌اپولیس، مخالفت خود با کاهش اکتبر را تکرار کرد و درباره دسامبر هنوز تصمیم نگرفته است.
بر اساس ابزار CME FedWatch، بازارها اکنون احتمال کاهش نرخ بهره در دسامبر را ۴۹٪ می‌دانند، که به‌طور قابل توجهی کمتر از ۹۴٪ یک ماه پیش است. اظهارات بیشتر مقامات فدرال رزرو در ادامه روز می‌تواند انتظار بازار را تغییر دهد.
تحلیل تکنیکال: عقب‌نشینی XAU/USD پس از برخورد با مقاومت ۴,۲۵۰ دلار
رالی طلا پس از خروج از منطقه تثبیت اخیر و توقف در محدوده مقاومت ۴,۲۰۰–۴,۲۵۰ دلار کاهش یافت، جایی که فشار فروش جدیدی ظاهر شد. شاخص‌های مومنتوم ضعیف شده‌اند و RSI زیر ۵۰ قرار گرفته و کاهش قدرت صعودی را نشان می‌دهد.
حمایت فوری در حدود ۴,۰۵۰ دلار قرار دارد و حرکت پایدار زیر این سطح می‌تواند سطح ۴,۰۰۰ دلار را نمایان کند. در سمت صعودی، شکست قطعی بالای ۴,۲۵۰ دلار برای بازگرداندن حرکت صعودی و هدف‌گیری محدوده سقف تاریخی نزدیک به ۴,۳۱۸ دلار ضروری است.
