ارتفع الدولار الأسترالي (AUD) مقابل الدولار الأمريكي (USD) يوم الأربعاء، مستعيدًا بعض خسائره الأخيرة مع تراجع الدولار وسط توقعات متزايدة بإجراء خفض آخر في سعر الفائدة من قبل الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي (Fed). كما وجد الدولار الأسترالي دعماً بعد أن أشارت نائبة محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي (RBA) سارة هانتر إلى أن التضخم في الربع الثالث (Q3) من المرجح أن يكون أقوى من المتوقع.
تحذير هانتر من توقعات تضخم أقوى
قالت نائبة محافظ بنك الاحتياطي الأسترالي سارة هانتر يوم الأربعاء إن البيانات الأخيرة كانت أقوى قليلاً من المتوقع، مع ظهور كل من سوق العمل والظروف الاقتصادية أكثر صرامة مما كان مفترضًا سابقًا.
وحذرت هانتر من أن حالة عدم اليقين العالمية لا تزال مرتفعة، لكنها أكدت أن البنك سيضبط السياسة النقدية حسب الاقتضاء مع ظهور معلومات جديدة. وأشارت أيضًا إلى أن زخم استهلاك الأسر من المتوقع أن يلين بشكل طفيف في الربع الثالث.
رد فعل محدود للدولار الأسترالي على انخفاض مؤشر أسعار المستهلك الصيني
أظهر زوج AUD/USD رد فعل محدودًا تجاه بيانات التضخم الصينية الأضعف. فقد انخفض مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) في الصين بنسبة 0.3٪ على أساس سنوي (YoY) في سبتمبر، مقارنة بتوقعات بانخفاض 0.1٪، بعد انخفاض 0.4٪ في أغسطس. بينما ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين الشهري بنسبة 0.1٪، أقل قليلاً من الزيادة المتوقعة البالغة 0.2٪. وفي الوقت نفسه، انخفض مؤشر أسعار المنتجين (PPI) بنسبة 2.3٪ على أساس سنوي، بما يتماشى مع توقعات السوق.
وتأتي هذه الأرقام الضعيفة للتضخم في ظل تجدد التوترات التجارية بين الولايات المتحدة والصين. حيث انتقد الرئيس الأمريكي دونالد ترامب السياسات الحمائية لبكين، محذرًا من مزيد من القيود إذا مضت الصين في تطبيق ضوابط تصدير جديدة على المعادن النادرة وفرض رسوم إضافية على السفن الأجنبية في الموانئ. وأعلنت الدولتان مؤخرًا عن رسوم جديدة على شركات الشحن البحري، وهو تحرك قد يكون له تأثيرات متتالية على اقتصادات مرتبطة بالتجارة مثل أستراليا.
الدولار الأمريكي يواصل خسائره بعد تصريحات الفيدرالي المتساهلة
واصل مؤشر الدولار الأمريكي (DXY) تراجعه للجلسة الثانية على التوالي، متداولًا قرب 98.90 وقت كتابة التقرير. تعرض الدولار لضغوط بعد تصريحات رئيس الفيدرالي جيروم باول، الذي أكد أن البنك المركزي لا يزال على المسار الصحيح لتنفيذ خفض آخر بمقدار 25 نقطة أساس في وقت لاحق من هذا الشهر. وأشار باول إلى تباطؤ التوظيف وحذر من أن احتمال إغلاق الحكومة قد يضيف غموضًا إضافيًا على التوقعات الاقتصادية.
وبحسب أداة CME FedWatch، فإن الأسواق الآن تتوقع احتمال 94٪ لخفض الفائدة في أكتوبر واحتمال 93٪ لخفض آخر في ديسمبر. كما أشارت محاضر لجنة السوق المفتوحة الفيدرالية (FOMC) لشهر سبتمبر إلى أن معظم صانعي السياسة يفضلون التيسير الإضافي هذا العام.
بيانات التجارة الصينية تبرز زخمًا متباينًا
انخفض الفائض التجاري للصين إلى 645.47 مليار يوان في سبتمبر، مقارنة بـ 732.7 مليار يوان سابقًا. وارتفعت الصادرات بنسبة 8.4٪ على أساس سنوي، ارتفاعًا من 4.8٪ في يوليو، بينما صعدت الواردات بنسبة 7.5٪، متسارعة من 1.7٪ سابقًا. أما بالفولاذ الأمريكي، فقد بلغ الفائض التجاري 90.45 مليار دولار، متخلفًا عن التوقعات التي كانت عند 98.96 مليار دولار. وتؤكد هذه البيانات التجارية المختلطة استمرار تباين الطلب العالمي، مما قد يؤثر بشكل غير مباشر على الدولار الأسترالي نظرًا للعلاقات التجارية الوثيقة بين أستراليا والصين.
البنك الاحتياطي الأسترالي يظل حذرًا وسط تضخم مستمر
أظهرت محاضر اجتماع بنك الاحتياطي الأسترالي لشهر سبتمبر، التي صدرت في وقت سابق من هذا الأسبوع، أن صانعي السياسة اتفقوا على أن السياسة النقدية لا تزال “مقيدة بعض الشيء” لكنها صعبة القياس. وأكد المجلس أن المخاطر على الاقتصاد مستمرة، خصوصًا في ظل ضعف الاستهلاك وبطء نمو الأجور. وأشار محافظ البنك ميشيل بولوك مؤخرًا إلى أن تضخم الخدمات لا يزال ثابتًا، رغم استمرار التضخم العام في التحرك في الاتجاه الصحيح.
وفي الوقت نفسه، ارتفعت توقعات التضخم الاستهلاكي في أستراليا إلى 4.8٪ في أكتوبر، مقارنة بـ 4.7٪ سابقًا — وهو أعلى مستوى منذ يونيو — مما يعكس استمرار ضغوط الأسعار. وتتوقع الأسواق على نطاق واسع أن يبقي البنك على سعر الفائدة عند 3.6٪ في اجتماعه المقبل.
أستراليا تستكشف شراكة المعادن الاستراتيجية مع الولايات المتحدة
وفقًا لتقرير من صحيفة The Age، بدأ المسؤولون الأستراليون مناقشات مع شركات التعدين للمساهمة في “احتياطي استراتيجي للمعادن الحيوية” بقيمة 1.2 مليار دولار أسترالي. تهدف هذه المبادرة إلى استقرار الأسعار وتعزيز التعاون مع الولايات المتحدة في مشاريع المعادن النادرة والحيوية.
النظرة الفنية لزوج AUD/USD: الزوج يقترب من مقاومة عند 0.6530
تداول زوج AUD/USD حول مستوى 0.6500 يوم الأربعاء، مسجلاً مكاسب متواضعة رغم الحفاظ على ميل هبوطي على الرسم البياني اليومي. لا يزال الزوج ضمن قناة هابطة، مع مؤشر القوة النسبية (RSI) لفترة 14 يومًا أدنى مستوى 50، مما يشير إلى الضغط الهبوطي السائد.
على الجانب السفلي، قد يؤدي كسر مستوى 0.6450 — الحد السفلي للقناة الهابطة — إلى اختبار أدنى مستوى خلال أربعة أشهر عند 0.6414، يليه أدنى مستوى خلال خمسة أشهر عند 0.6372. وعلى الجانب العلوي، توجد مقاومة عند المتوسط المتحرك الأسي (EMA) لفترة 9 أيام قرب 0.6532 والمتوسط المتحرك الأسي لفترة 50 يومًا حول 0.6553. وكسر هذه المستويات قد يدفع الزوج نحو الحد العلوي للقناة قرب 0.6590، مما يمهد الطريق للتحرك نحو أعلى مستوى خلال 12 شهرًا عند 0.6707 المسجل في 17 سبتمبر.
